Logo
Блог

Блог

Отчетность в валюте

«Твердая» валюта для отчетности

Причиной для написания данного поста стал звонок моего друга — финансового директора ИТ компании. Его фирма основной доход получает в долларах США и руководство на днях поставило задачу: с текущего года подготавливать всю управленческую отчетность в «твердой» валюте. Это логичное решение для компании, в которой иностранная валюта доминирует в денежных потоках.

Однако, данная тема актуальна не только для экспортеров. У всех нас падает доверие к гривне, поскольку уже несколько лет мы наблюдаем как она девальвирует. Кроме того, в эпоху глобализации и развития технологий, все больше компаний открывают филиалы или представительства за рубежом. Отмена визового режима для Украины будет только способствовать интеграции нас с западным миром: иностранными инвесторами, покупателями, банками.

Способность предоставить отчетность в иностранной валюте важна для любого предприятия, а умение сделать это правильно — необходимый навык любого финансового директора.

В данном посте я попытаюсь охватить наиболее важные нюансы, которые стоит учесть финансовому директору при подготовке отчетности в «твердой» валюте. 

Как считать?

Поскольку мы говорим про требования собственников видеть отчетность в валюте, самое простое, что можно сделать – это взять данные отчетности и поделить на обменный курс гривна-валюта на отчетную дату. При этом курс можно взять как официальный, установленный НБУ, так и любые другие курсы: безналичные или наличные, коммерческие конкретных банков, покупки или продажи. Просто надо уточнить у собственника какой именно курс он предпочитает. Хотя подобный подход самый простой, а иногда и необходимый (для стран с гиперинфляцией), я советую поступать несколько по-другому.

Независимо от того, подготавливаете ли вы управленческую отчетность или переводите в иностранную валюту официальную отчетность, я советую придерживаться требований МСФО и сложившейся мировой практики.

Пусть это сложнее, но это – правильно. Если собственник требует просто взять цифры и поделить на курс, настаивайте, что не стоит «изобретать свой велосипед», а лучше следовать установленным правилам и мировой практике. Ну а если переубедить собственника не удалось, если скорость важнее – посчитайте так как просит он, а со временем сделайте расчет так как надо и предоставьте ему для сравнения.

Немножко терминологии…

Решение всего спектра задач учета, которые связаны с иностранной валютой, подразумевает использование определенной терминологии. При этом основной документ, на который следует опираться — МСФО (IAS) 21 «Влияние изменений валютных курсов». Хотя данный стандарт переведен на украинский язык, что упрощает понимание, я все-таки рекомендую обращаться к англоязычной версии документа.

Итак, для дальнейшего решения наших задач, следует знать такие термины:

  • валюта представления отчетности – это и есть та «твердая валюта», в которой мы хотим предоставлять отчетность (доллар, евро, английский фунт).
  • функциональная валюта – это основная валюта предприятия, в которой оно осуществляет свою деятельность. В нашем случае – это украинская гривна.
  • курс закрытия – обменный курс на конец отчетного периода. По сути это курс, действующий в последний день месяца.
  • обменный курс – соотношение между двумя валютами при обмене.
  • курсовая разница – разница, возникающая вследствие перевода одной валюты в другую при разных обменных курсах.
  • трансляционный резерв – статья баланса в разделе капитала, которая содержит в себе разницы, возникшие как раз вследствие перерасчета отчетов в иностранную валюту. В своей практике я встречал и другое название данной статьи – разницы пересчета (translation differences).  

Разные отчеты – разные курсы

Поскольку мы уже договорились о терминах, посмотрим на сам процесс пересчета.

Для перевода Баланса в валюту представления, МСФО 21 требует от нас, чтобы активы и обязательства пересчитывались по соответствующему курсу закрытия. То есть статьи «входящего» баланса пересчитываются по курсу, действующего на конец предыдущего отчетного периода, а отчетные статьи – по курсу, действующему на дату окончания текущего отчетного периода.

Отчет о прибылях и убытках пересчитывается по курсам, на дату признания доходов и расходов. Вместо перерасчета каждого конкретного дохода или расхода на дату его возникновения, МСФО 21 позволяет использовать средний курс за период. Однако, такое не разрешается, если в периоде были существенные курсовые колебания. В современном мире мало кто ведет бухгалтерию в журналах-ордерах и пустографках — большинство компаний использует в своей работе бухгалтерские системы (1С, SAP, Odoo и т.д.). Настроить программу, чтобы она выдавала данные исходя из фактических курсов, не является проблемой, поэтому я рекомендую использовать фактические курсы.

В своей практике для небольших компаний я использовал фактические курсы, а в больших иностранных компаниях часто встречал средний курс.

Напомню, что отчет о финансовых результатах и баланс между собой связаны: результат (прибыль или убыток) из отчета о финансовых результатах включается в статью «нераспределенная прибыль» баланса. В связи с тем, что баланс пересчитывается по курсу закрытия, а отчет о прибылях и убытках – по среднему, возникает курсовая разница. Вот как раз эта разница и указывается в балансе в разделе капитала как «трансляционный резерв».

А что с капиталом?

МСФО 21 не содержит правил или пояснений о том, каким образом и с помощью какого курса пересчитывать статьи капитала. В принципе акционерный капитал (независимо от того является ли предприятие акционерной компанией, частной фирмой или обществом с ограниченной ответственностью) можно переводить в иностранную валюту с применением курсов закрытия, как это предусмотрено для статей активов и обязательств. Тем не менее, сложившаяся практика такова, что капитал пересчитывается по историческим курсам. То есть курсам, которые действовали на дату операций с капиталом (возникновение, довнесение, выбытие).

Это логично, поскольку собственник, который помнит, что внес в уставный капитал $1000, всегда видит в отчетности эту тысячу, независимо от курсовых флуктуаций.

Данный подход к пересчету капитала по историческим курсам также применяется ведущими аудиторскими компаниями (Ernst&Young, KPMG и т.д.).

Если говорить про прочие компоненты акционерного капитала (например, эмиссионный доход) то его следует также пересчитывать по историческому курсу.

Иностранные «дети»

Если предприятие имеет иностранные дочерние компании, то при подготовке групповой отчетности проводятся обычные процедуры консолидации: исключение внутригрупповых операций и сальдо. При этом МСФО указывает на особенность процесса консолидации иностранных подразделений.

Внутригрупповой монетарный актив или обязательство из отчетности группы исключаются, а курсовые разницы, возникшие вследствие такого актива (обязательства), не элиминируются, а продолжают учитываться в составе прибыли или убытка. Это вызвано тем, что монетарная статья представляет собой обязательство конвертировать одну валюту в другую, и материнская компания получает прибыль или несет убытки вследствие колебаний курсов валют. Иными словами, если материнская компания предоставила кредит своей дочерней компании, то при консолидации сумма кредита будет исключена, а курсовая разница, которая возникла у «дочки» в связи с этим кредитом будет отражаться как в отчетности «дочки», так и в консолидированной отчетности группы.

Последний нюанс, о котором хотелось бы рассказать, касается понятия «чистые инвестиции в иностранное подразделение» (ЧИП). МСФО 21 определяет ЧИП как монетарный актив или обязательство, погашение которого, не урегулировано или маловероятно и, скорее всего, не произойдет в обозримом будущем. Стандарт также прямо указывает на то, что торговая дебиторская или кредиторская задолженность не считается чистыми инвестициями. Иными словами, если вы предоставили дочерней компании бессрочный займ, то такой займ будет считаться частью чистых инвестиций в «дочку», а если заплатили аванс за товар — нет. В процессе консолидации курсовые разницы, относящиеся к ЧИП, признаются не в отчете о финансовых результатах, а накапливаются в отдельном компоненте капитала, вплоть до выбытия иностранного подразделения. 

Специалисты аудиторской компании Ernst&Young в своем трехтомнике «Применение МСФО» указывают на спорные моменты, относящиеся к понятию чистой инвестиции. В книге говорится, что не всегда возможно однозначно определить, является ли та или иная задолженность чистой инвестицией.  Аудиторы указывают на дискуссионность вопроса: начиная от трактовки термина «обозримое будущее» до примеров задолженности, что, хотя и выражена как торговая, по своей сути является бессрочным кредитом. 

Приведенные в данной статье подходы подойдут для большинства компаний, которые решили подготавливать управленческую отчетность в иностранной валюте. Если у вас есть желание погрузится в тему глубже, рекомендую «проработать» 30 модуль учебных материалов, подготовленных IFRS Foundation для среднего и малого бизнеса.